CIF, conseiller en investissements financiers
Les 150 heures de formation professionnelle adaptée qui permettent de devenir conseiller en investissements financiers quand on n’a ni le diplôme ni l’expérience requis. Le livret se présente à l’association agréée, puis à l’ORIAS.
Le conseil en investissements financiers est défini à l’article L. 541-1 du Code monétaire et financier ; l’article L. 541-2 impose à celui qui l’exerce des conditions d’âge, d’honorabilité et de compétence professionnelle, dont il confie le détail au règlement général de l’AMF. Ce règlement admet trois façons de prouver la compétence : un diplôme de trois années d’études supérieures en droit, en économie ou en gestion, deux ans d’expérience professionnelle acquis dans les cinq dernières années, ou une formation professionnelle adaptée d’au moins 150 heures. Le parcours du CEFIOB est cette formation. Ses thèmes sont ceux que l’instruction AMF DOC-2020-04 demande aux associations professionnelles de contrôler chez leurs adhérents. La formation ne remplace ni l’adhésion à une association agréée par l’AMF, ni l’immatriculation au registre unique de l’ORIAS, ni l’assurance de responsabilité civile professionnelle, ni la vérification des connaissances minimales par l’examen AMF.
Cette formation conduit à une habilitation, non à une certification professionnelle : elle n’est enregistrée ni au RNCP ni au répertoire spécifique.
Objectifs pédagogiques
- Décrire ce que le conseiller en investissements financiers a le droit de faire, ce qui lui est interdit et qui le contrôle.
- Distinguer les instruments financiers et expliquer à un client le rendement et les risques de chacun.
- Respecter les règles qui encadrent le démarchage, la vente à distance de services financiers et l’offre de titres au public.
- Recueillir la situation du client, vérifier l’adéquation d’une recommandation et la formaliser par écrit.
- Prévenir les conflits d’intérêts, garder confidentielles les données du client et archiver ce que la réglementation impose.
- Organiser le cabinet face au blanchiment et aux réclamations, de la vigilance à la déclaration de soupçon.
Public concerné
Toute personne qui veut exercer, à titre habituel, le conseil en investissement, le conseil sur la fourniture de services d’investissement, le conseil sur des opérations sur biens divers, la réception et la transmission d’ordres dans les limites fixées par l’AMF, ou une autre activité de conseil en gestion de patrimoine, et qui ne détient ni le diplôme ni l’expérience qui en dispensent. Le CEFIOB y accueille aussi les courtiers en crédit et en assurance qui ajoutent le conseil financier à leur activité, ainsi que les conseillers bancaires.
Prérequis
Aucun diplôme exigé, la formation est ouverte à tous. Il faut s'exprimer en français à l'oral et à l'écrit, disposer d'un ordinateur PC ou Mac relié à internet et pratiquer les outils numériques courants. Aucun logiciel à installer.
Programme
Les 150 heures se répartissent entre quatre unités, dont les thèmes sont ceux de l’instruction AMF DOC-2020-04. Chaque leçon se termine par un quiz.
Unité 1Connaissances générales sur le conseil en investissements financiers
Ce que recouvre le statut, ce sur quoi porte le conseil, et qui surveille le conseiller.
- Le statut de conseiller en investissements financiers : Définition légale de l’article L. 541-1, activités permises et interdites, interdiction de recevoir des fonds ou des titres des clients, conditions d’âge, d’honorabilité et de compétence, cumul avec les statuts d’intermédiaire en opérations de banque et d’intermédiaire en assurance.
- Les instruments financiers : Actions, obligations, parts de fonds et de sociétés d’investissement à capital variable, contrats financiers, produits structurés et placements non cotés, avec pour chacun le couple rendement et risque et la lecture du document d’information clé.
- La supervision des conseillers en investissements financiers : Ce que contrôle l’AMF, pourquoi le conseiller n’adhère qu’à une seule association agréée, comment il s’inscrit à l’ORIAS et s’assure, et ce qu’il risque en cas de manquement.
Unité 2Connaissances générales sur les modes de commercialisation des instruments financiers
Comment un instrument financier se propose à un client, par qui, et avec quels risques à expliquer.
- Le démarchage bancaire ou financier et la fourniture à distance de services financiers : Ce qui constitue un démarchage au sens des articles L. 341-1 et suivants, qui a le droit de démarcher, quels produits ne peuvent pas l’être, le délai de rétractation et les règles de la vente à distance.
- Les services d’investissement : Les services d’investissement et les services connexes, qui est habilité à les fournir, et où se place le conseil en investissements financiers par rapport à eux.
- Le régime de l’offre au public de titres financiers : Ce qui distingue une offre au public d’un placement privé, quand un prospectus s’impose et quand il ne s’impose pas, ce que l’émetteur doit dire, et le cas du financement participatif.
- Les différents types de risques : Les neuf familles de risques du programme, du risque de crédit au risque de change en passant par la liquidité, la volatilité et la contrepartie, et la manière de les rendre compréhensibles au client.
Unité 3Règles de bonne conduite des conseillers en investissements financiers
La relation avec le client, de la première information à la recommandation écrite.
- La confidentialité, la protection des données personnelles, l’enregistrement et la conservation des données : Ce que couvre le secret professionnel, ce que le RGPD impose au cabinet, quels échanges enregistrer et combien de temps garder les pièces.
- Les conflits d’intérêts : prévention, gestion et traitement : Repérage des situations à risque, politique écrite, information du client, encadrement des rémunérations et des avantages reçus.
- La connaissance et l’évaluation du client : Le questionnaire d’entrée en relation et ce qu’il doit établir : expérience, situation financière, objectifs, horizon, appétence au risque et attentes en matière de durabilité.
- L’obligation de vérifier le caractère adéquat du produit ou du service recommandé : Test et déclaration d’adéquation, recommandation personnalisée, lettre de mission et rapport écrit, suivi de la recommandation dans le temps.
Unité 4Règles d’organisation des conseillers en investissements financiers
Ce que le cabinet doit mettre en place, contre le blanchiment et pour ses clients mécontents.
- La réglementation pour la lutte contre le blanchiment des capitaux et le financement du terrorisme : Pourquoi le conseiller est assujetti, comment classer ses clients par niveau de risque, identifier le bénéficiaire effectif, maintenir la vigilance, saisir TRACFIN, appliquer un gel des avoirs et organiser le contrôle interne.
- Le traitement des réclamations des clients : Procédure et délais de réponse, information du client sur ses recours, saisine du médiateur de l’AMF, registre des réclamations et exploitation de leur analyse.
Inclus dans la formation
Du lundi au samedi, par téléphone ou par courriel, pendant toute la durée du parcours.
QCM à correction immédiate à la fin de chaque module, autant de fois que nécessaire.
Le contrôle final est compris dans le prix. Une nouvelle présentation en cas d'échec est sans frais.
Certificat de réalisation et, pour les capacités professionnelles, le livret présenté à l'ORIAS.
Comment s’inscrire
- 1Demande de devis depuis le site, par téléphone ou par courriel. Le devis personnalisé vous est transmis par courriel sous 24 heures.
- 2Un échange qui vérifie que le parcours correspond à votre besoin en formation.
- 3Retour du devis ou de la convention signés, par courriel.
- 4Ouverture de vos accès à la plateforme sous 24 heures. La formation commence dès réception des identifiants.
Modalités, moyens et évaluation
Formation individuelle et entièrement à distance, en autonomie accompagnée par un tuteur, sans regroupement ni horaire imposé. Le CEFIOB ne reçoit pas de public.
Devis sous 24 heures, identifiants de connexion sous 24 heures après retour du devis signé : la formation peut commencer dès leur réception. Entrées et sorties permanentes, aucune date de session à attendre. En cas de prise en charge par un OPCO, France Travail ou un autre financeur, les accès sont ouverts au plus tard deux jours ouvrés après réception de l'accord ou du règlement.
E-learning accompagné sur la plateforme du CEFIOB, ouverte 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7, sans rythme imposé : vous avancez à votre allure et la plateforme reste ouverte jusqu'au terme de votre parcours. Supports de cours au format PDF téléchargeables, lexiques et glossaires spécialisés, base documentaire à disposition. Cas pratiques et QCM d'auto-évaluation à la fin de chaque leçon, en accès illimité. Un tuteur pédagogique issu de la banque, de la finance ou de l’assurance, joignable par téléphone du lundi au samedi de 9 h à 12 h et de 14 h à 18 h, et par courriel avec une réponse sous deux jours ouvrés. Une assistance technique aux mêmes horaires. Un compteur de temps intégré à la plateforme. Une attestation d'assiduité est transmise sur simple demande.
Un quiz à la fin de chaque leçon : 70 % de bonnes réponses ouvrent la leçon suivante. Un quiz final sur l'ensemble du programme, validé à partir de 70 % de bonnes réponses. Une question, quatre propositions, une seule juste, une minute par question. Il se repasse autant de fois que nécessaire, sans frais. Pas de validation partielle. Un examen blanc sur simple demande.
Le CEFIOB remet, au format PDF, le livret de formation CIF établi selon l’instruction AMF DOC-2013-07, accompagné du certificat de réalisation et de l’attestation des compétences acquises. Le livret rappelle les objectifs du parcours, détaille les enseignements reçus et porte les résultats du contrôle final. Il prouve la formation professionnelle adaptée prévue par le règlement général de l’AMF : vous le présentez à l’association professionnelle agréée pour votre adhésion, puis à l’ORIAS pour votre immatriculation. Il ne vaut ni adhésion, ni immatriculation, ni Certification AMF. Cette formation n’ouvre aucune équivalence avec une autre habilitation.
Situation de handicap : contactez notre référent avant l’inscription, nous étudions les adaptations possibles.
Textes de référence
Les textes qui fondent cette formation, sur les sites officiels.
- LégifranceCode monétaire et financier, article L. 541-1 La définition du conseil en investissements financiers et des activités qui relèvent du statut.
- LégifranceCode monétaire et financier, article L. 541-2 Les conditions d’âge, d’honorabilité et de compétence, dont le détail est confié au règlement général de l’AMF.
- AMFInstruction AMF DOC-2013-07 Les exigences de compétence professionnelle des conseillers ; le livret de formation s’y conforme.
- AMFInstruction AMF DOC-2020-04 Les exigences faites aux associations professionnelles ; ses thèmes structurent les quatre unités.
- ORIASRegistre unique des intermédiaires Le registre où le conseiller s’immatricule, une fois adhérent d’une association agréée.
Du lundi au vendredi, de 9 h à 12 h et de 14 h à 18 h.
01 88 32 15 06